Дивіденди в Україні: як отримувати дохід та правила оподаткування

Дивіденди — це один із способів отримання доходу від інвестування в акції, проте він не є автоматичним. Багато інвесторів помилково вважають, що купивши акції прибуткової компанії, вони одразу почнуть отримувати виплати. Насправді між прибутком компанії та грошима на рахунку інвестора лежить низка корпоративних рішень та законодавчих норм, включаючи обов’язкове оподаткування. Розберемося, як працює цей механізм в Україні.

Що таке дивіденди та як їх отримати

Дивіденди — це частина чистого прибутку компанії (акціонерного товариства), яку її власники (акціонери) вирішують розподілити між собою, а не залишити на розвиток бізнесу. наголошує, що наявність прибутку ще не гарантує виплати дивідендів. Керівництво може вирішити спрямувати кошти на інвестиції, розширення, погашення боргів або створення резервів.

Щоб інвестор отримав дивіденди, має відбутися кілька ключових етапів:

1. Компанія отримує чистий прибуток за звітний період.
2. Загальні збори акціонерів ухвалюють рішення про розподіл прибутку та частку, що піде на дивіденди.
3. Ухвалюється розмір виплати на одну акцію та строки її проведення.
4. Формується список осіб, які мають право на отримання дивідендів на певну дату (так звана “дата відсічення”).
5. Відбувається безпосередня виплата коштів акціонерам.

Важливо розуміти, що право на дивіденди мають лише ті особи, які були власниками акцій на дату формування цього переліку. Якщо купити акції після цієї дати, право на виплату за минулий період не виникає.

Як розрахувати свій дохід на дивідендах

Розмір дивідендів залежить від двох факторів: кількості акцій, якими ви володієте, і розміру виплати на одну акцію.

Наприклад, якщо умовна компанія «Кава&Ко» має в обігу 1 млн акцій і вирішила виплатити 4 млн грн з чистого прибутку, то дивіденд на одну акцію становитиме 4 грн. На цю суму мають право всі акціонери, незалежно від того, коли вони купили цінні папери (головне — потрапити в реєстр на дату відсічення).

Якщо ви володієте 1000 акцій, ваш дохід до оподаткування складе: 1000 акцій × 4 грн = 4000 грн.

Оподаткування дивідендів: основні ставки

Дохід у вигляді дивідендів в Україні є пасивним доходом і підлягає оподаткуванню. Загальне правило: податок утримує і перераховує до бюджету сам емітент (компанія) або інша особа, яка здійснює виплату. Вона виступає податковим агентом, тому інвестору зазвичай не потрібно самостійно подавати декларацію — він отримує суму вже за вирахуванням податків.

Ключовим фактором для визначення ставки є статус того, хто нараховує дивіденди.

Ставка 5% + 5% (ПДФО + військовий збір)

Ця ставка застосовується, якщо дивіденди нараховує українська компанія-резидент, яка є платником податку на прибуток підприємств. Це найпоширеніший випадок для акцій більшості великих українских публічних компаній.

Приклад розрахунку: Ви отримали 10 000 грн дивідендів від українского банку-платника податку на прибуток.

• ПДФО (5%): 10 000 грн × 5% = 500 грн
• Військовий збір (5%): 10 000 грн × 5% = 500 грн
• Загалом сплачено податків: 1000 грн
• На руки ви отримаєте: 10 000 грн - 1 000 грн = 9 000 грн

Ставка 9% + 5% (ПДФО + військовий збір)

Ця вища ставка ПДФО застосовується в таких випадках:

• Дивіденди нараховує іноземна компанія (нерезидент).
• Дивіденди нараховує Інститут спільного інвестування (ІСІ, наприклад, ПАЙФ).
• Дивіденди нараховує суб’єкт господарювання, який не є платником податку на прибуток (наприклад, компанія на спрощеній системі оподаткування 3 або 4 групи).,

Приклад розрахунку: Ви отримали 10 000 грн дивідендів від іноземної компанії або компанії-єдиносподарника.

• ПДФО (9%): 10 000 грн × 9% = 900 грн
• Військовий збір (5%): 10 000 грн × 5% = 500 грн
• Загалом сплачено податків: 1400 грн
• На руки ви отримаєте: 10 000 грн - 1 400 грн = 8 600 грн

Окремий випадок: привілейовані акції

Існує особливий режим оподаткування для дивідендів за привілейованими акціями або іншими корпоративними правами, які передбачають виплату фіксованого розміру дивідендів. Такі виплати для цілей оподаткування прирівнюються до заробітної плати. Це означає, що вони оподатковуються за загальною ставкою ПДФО 18% та військовим збором 5%, тобто сумарно 23%.

Дивіденди та інші доходи від інвестування

Важливо пам’ятати, що дивіденди — не єдине джерело доходу від акцій. Інвестор також може отримати прибуток від продажу акцій за ціною вищою за ціну покупки (капітальний приріст). Однак ні дивіденди, ні зростання вартості акцій не є гарантованими. Вартість акцій може падати, а компанія може скасувати або зменшити виплати навіть за наявності прибутку.

Часті запитання

Чи можу я отримати дивіденди, якщо куплю акції за день до виплати? Ні. Право на дивіденди мають лише ті інвестори, які володіли акціями на дату формування реєстру акціонерів, який фіксується після ухвалення рішення про виплату. Дату відсічення встановлює саме компанія.

Хто має сплатити податок, якщо я отримую дивіденди від іноземної компанії? Якщо іноземна компанія не визнає себе податковим агентом в Україні і не утримала податок, то зобов’язання з декларування та сплати податків (ПДФО 9% та військовий збір 5%) лягає на вас. Для цього потрібно подати річну податкову декларацію та сплатити зазначені суми до бюджету.

Чи є легальні способи не сплачувати податки на дивіденди? Так, існують інструменти, що надають пільги. Наприклад, згадує про особові інвестиційні рахунки, які дозволяють отримувати доходи від інвестування без сплати податків за певних умов. Однак для дивідендів від іноземних компаній механізм може відрізнятися. Деталі краще уточнювати у фінансового консультанта з урахуванням вашої ситуації.

Умови оподаткування та ставки актуальні на листопад 2026 року. Законодавство може змінюватися, тому перед прийняттям інвестиційних рішень рекомендуємо перевіряти актуальність інформації на офіційних ресурсах ДПС та НКЦПФР або консультуватися з фахівцем.